Podwójne Dno Odwrócenie

Podwójne Dno Odwrócenie jest byczą formacją odwrócenia trendu, typowo występującą na wykresach słupkowych, liniowych i świecowych. Jak sama nazwa wskazuje, formacja ta składa się z dwóch następujących po sobie dołków, które są mniej więcej równe, z umiarkowanym szczytem pomiędzy nimi.

Zauważ, że formacja Double Bottom Reversal na wykresie słupkowym lub liniowym jest zupełnie inna niż formacja Double Bottom Breakdown na wykresie P&F. Mianowicie, formacje podwójnego dna na wykresach P&F są niedźwiedzimi formacjami, które oznaczają przełamanie wsparcia spadkowego.

Ale mogą być różne warianty, klasyczny Double Bottom Reversal zwykle oznacza średnio- lub długoterminową zmianę trendu. Wiele potencjalnych formacji Double Bottom Reversal może uformować się podczas trendu spadkowego, ale dopóki kluczowy opór nie zostanie przełamany, odwrócenie nie może być potwierdzone. Aby pomóc w wyjaśnieniu, przyjrzymy się kluczowym punktom formacji, a następnie przejdziemy przez przykład.

1. Poprzedni trend: W przypadku każdej formacji odwrócenia trendu, musi istnieć istniejący trend do odwrócenia. W przypadku formacji odwrócenia podwójnego dna, powinien istnieć znaczący, kilkumiesięczny trend spadkowy.
2. Pierwsze przełamanie: Pierwszy punkt zwrotny powinien wyznaczać najniższy punkt bieżącego trendu. W związku z tym, pierwszy dołek ma dość normalny wygląd, a trend spadkowy pozostaje mocno utrwalony.
3. Szczyt: Po pierwszej fali wzrostowej następuje zwyżka, która zazwyczaj wynosi od 10 do 20%. Wolumen podczas zwyżki od pierwszego dołka jest zwykle niewielki, ale jego wzrost może sygnalizować wczesną akumulację. Szczyt jest czasami zaokrąglony lub nieco wyciągnięty z powodu wahania przed powrotem w dół. To wahanie wskazuje, że popyt rośnie, ale wciąż nie jest wystarczająco silny, aby doszło do wybicia.
4. Drugie koryto: Spadek z wyżu reakcji zazwyczaj występuje przy niskim wolumenie i napotyka wsparcie z poprzedniego niżu. Należy spodziewać się wsparcia na poprzednim niżu. Nawet po ustanowieniu wsparcia, istnieje jedynie możliwość odwrócenia trendu podwójnego dna, która musi zostać potwierdzona. Okres czasu pomiędzy dołkami może wahać się od kilku tygodni do wielu miesięcy, przy czym normą jest okres 1-3 miesięcy. Podczas gdy preferowane są dokładne przełomy, istnieje pewne pole manewru; zazwyczaj, przełomy w granicach 3% od swojego poprzednika są uznawane za ważne.
5. Postęp od przełomy: Wolumen jest ważniejszy dla Double Bottom Reversal niż podwójny szczyt. Powinny istnieć wyraźne dowody na to, że wolumen i presja kupna przyspieszają podczas zwyżki od drugiego dołka. Przyspieszony wzrost, być może zaznaczony luką lub dwiema, również wskazuje na potencjalną zmianę sentymentu.
6. Przełamanie oporu: Nawet po zawarciu transakcji do oporu, podwójny szczyt i odwrócenie trendu nie są jeszcze zakończone. Przełamanie oporu z najwyższego punktu pomiędzy dołkami kończy formację Double Bottom Reversal. Podobnie jak w przypadku wzrostów, powinny one następować wraz ze wzrostem wolumenu i/lub przyspieszonym wzrostem.
7. Opór przekształcony we wsparcie: Przełamany opór staje się potencjalnym wsparciem i czasami dochodzi do testu tego nowo znalezionego poziomu wsparcia wraz z pierwszą korektą. Taki test może dać drugą szansę na zamknięcie krótkiej pozycji lub zainicjowanie długiej.
8. Cena docelowa: Odległość od przełamania oporu do najniższych poziomów niecki może być dodana do przełamania oporu, aby oszacować cel. Sugeruje to, że im większa jest formacja, tym większy jest potencjalny wzrost.

Ważne jest, aby pamiętać, że formacja odwrócenia trendu podwójnego dna jest średnio- i długoterminową formacją odwrócenia trendu, która nie utworzy się w ciągu kilku dni. Nawet jeśli formacja w ciągu kilku tygodni jest możliwa, lepiej jest mieć co najmniej 4 tygodnie pomiędzy dołkami. Formowanie się dołków trwa zazwyczaj dłużej niż szczytów; cierpliwość często bywa cnotą. Daj formacji czas na rozwinięcie się i szukaj odpowiednich wskazówek. Zaliczka od pierwszego dołka powinna wynosić 10-20%. Druga świeca powinna utworzyć niż w odległości 3% od poprzedniego niżu, a wolumen na następującej po niej zwyżce powinien wzrosnąć. Wskaźniki wolumenu takie jak Chaikin Money Flow, OBV i Accumulation/Distribution mogą być użyte do poszukiwania oznak presji na kupno. Podobnie jak w przypadku podwójnego szczytu, najważniejsze jest, aby poczekać na wybicie oporu. Formacja nie jest kompletna, dopóki nie zostanie przebite poprzednie maksimum reakcji.

Po prawie rocznym trendzie spadkowym, PFE utworzył formację Double Bottom Reversal i przełamał opór z ekspansją wolumenu.

1. Z wysokiego poziomu blisko 50 w kwietniu-99, PFE spadła do 30 w listopadzie-99, co stanowiło nowe 52-tygodniowe minimum.
2. Akcje podniosły się o ponad 20% od najniższego poziomu i utworzyły reakcję high w okolicach 37 1/2. Wolumen wzrósł, a wzrost z 13 stycznia (zielona strzałka) nastąpił przy najwyższym wolumenie od 5 listopada.
3. Po krótkim cofnięciu nastąpiła kolejna próba przebicia się powyżej oporu, ale nie powiodła się. Mimo to wolumen w dniach wzrostowych był generalnie wyższy niż w dniach spadkowych. Zdolność akcji do utrzymania się w połowie lat trzydziestych przez dłuższy okres czasu wskazuje na pewne wzmocnienie popytu.
4. Spadek z 37 1/2 z powrotem do 30 był gwałtowny, ale wolumen spadkowy nie zwiększył się znacząco. Były dwa dni, kiedy wolumen na spadku przekroczył 60-dniową SMA, a Chaikin Money Flow dwukrotnie zanurzył się w pobliżu -10%. Jednakże przepływy pieniężne wskazywały na akumulację przez cały okres spadku, utrzymując się w większości powyżej zera, z okresowymi ruchami powyżej +10%.
5. Drugie dno uformowało się z dołem dokładnie równym poprzedniemu dołowi (30) i nieco ponad 2 miesiące dzieliły te doły.
6. Poprzedzenie drugiego dołu było świadkiem przyspieszonego ruchu z ekspansją wolumenu. Po drugim niżu na poziomie 30, w 5 z kolejnych 6 dni wzrostowych wolumen znacznie przekroczył 60-dniową SMA. Chaikin Money Flow, który nigdy tak naprawdę nie osłabł, przesunął się powyżej +20% w ciągu 6 dni od niżu.
7. Opór na poziomie 37 1/2 został przełamany z luką wzrostową na otwarciu i kolejną ekspansją wolumenu. Po biegu od 30 do 40 w ciągu kilku tygodni, akcje wycofały się do przełamania oporu na 37 1/2, który teraz zamienił się we wsparcie. Była krótka szansa, aby dostać się na pullback i akcje szybko awansował powyżej 45.

.