Confronto tra prestiti per l’equità domestica e linee di credito

In qualche modo, i prestiti per l’equità domestica e gli HELOC sono simili:

• Seconda ipoteca: Entrambi i prestiti sono spesso seconde ipoteche che si possono usare in aggiunta a un prestito esistente per l’acquisto della casa.
• Patrimonio netto della casa: Si prende in prestito contro il patrimonio netto della vostra casa, che è il valore della vostra casa che si possiede effettivamente dopo aver contabilizzato qualsiasi saldo del mutuo ipotecario.
• Garantito dalla vostra casa: Entrambi i prestiti usano la vostra casa come garanzia. Se smettete di fare i pagamenti, il vostro creditore può potenzialmente costringervi a lasciare la vostra casa attraverso il pignoramento. Mettere la vostra casa sulla linea è rischioso, soprattutto se si utilizza il prestito per le spese che non migliorano il valore della casa.

HELOCs offrono prestiti flessibili

Un HELOC fornisce un pool di denaro che si può attingere come necessario. Il vostro prestatore stabilisce un limite massimo di prestito, e potete usare tanto o poco come avete bisogno, simile a una carta di credito.

Spendere: Gli HELOCs tipicamente hanno un “periodo di estrazione” di 10 anni durante il quale potete prendere in prestito più volte. Per accedere ai fondi, si possono spesso scrivere assegni, usare una carta di pagamento che è collegata al prestito, o trasferire fondi al proprio conto corrente.

Pagamenti: Durante il periodo di estrazione, puoi avere la possibilità di fare piccoli pagamenti di soli interessi sul tuo debito. Alla fine, si entra in un periodo di rimborso in cui i pagamenti vanno verso il capitale e gli interessi. Una volta iniziato il periodo di rimborso, non si può più prendere in prestito.

Tasso d’interesse: Gli HELOC hanno tassi d’interesse variabili, e dovrebbero iniziare con tassi d’interesse più bassi rispetto alle linee di credito di equità domestica. Ma se i tassi aumentano, i vostri costi di prestito possono aumentare.

Costi di interesse: Potete minimizzare i costi d’interesse mantenendo un piccolo saldo (o saldo zero) sul vostro HELOC: prendete in prestito solo quando avete bisogno di soldi. Contrasta questo con i prestiti di equità domestica, che fanno pagare gli interessi sull’intero importo del prestito a partire dal primo mese.

I prestiti di equità domestica sono prevedibili

Un prestito di equità domestica ti dà una somma forfettaria. Tu e il tuo prestatore vi accordate su un importo, e tu ricevi l’intero importo in una sola transazione. Le considerazioni includono:

Spesa: Poiché si riceve tutto in una volta, un prestito di equità domestica può fornire finanziamenti per grandi spese. Se state pagando spese multiple o pagando nel tempo potete tenere qualsiasi importo in eccesso nel vostro conto corrente, e spendere come necessario.

Pagamenti: Si ripaga la maggior parte dei prestiti di equità domestica con pagamenti mensili fissi. Il vostro importo di pagamento e il tasso di interesse non cambiano nel tempo. Invece, la tua banca calcola un piano di rimborso che include sia i tuoi costi di interesse che il rimborso del prestito in ogni pagamento mensile.

Tasso di interesse: Il tasso d’interesse è tipicamente fisso, aiutando a fornire pagamenti mensili prevedibili e livellati.

Costi d’interesse: Paghi gli interessi sull’intero saldo del tuo prestito, e i tuoi costi di interesse sono più alti all’inizio del tuo prestito. Per vedere come funziona la matematica, scopri l’ammortamento del prestito. Puoi minimizzare i costi di interesse pagando il tuo prestito in anticipo, assumendo che non ci siano penali di pagamento anticipato.

Quanto puoi prendere in prestito?

I finanziatori limitano quanto si può prendere in prestito con entrambi i prestiti di equità domestica e HELOCs. Nella maggior parte dei casi, puoi prendere in prestito fino all’85% del valore della tua casa, incluso qualsiasi debito esistente sulla proprietà. Alcuni istituti di credito ti permettono di prendere in prestito di più, ma i tassi di interesse e i costi aumentano man mano che prendi in prestito di più. Per le migliori condizioni, mantenete il vostro rapporto prestito-valore (LTV) sotto l’80%.

Esempio: La sua casa vale $300.000, e lei deve $100.000 sul suo mutuo di acquisto originale. Quanto è disponibile per una seconda ipoteca (supponendo che abbiate reddito e punteggio di credito sufficienti per qualificarvi)?

1. Valore della casa: $300.000
2. Debito ipotecario esistente: $100.000
3. L’importo massimo del debito, assumendo l’80% LTV: $240.000 (moltiplicare 0.80 per $300.000)
4. Importo disponibile per il prestito: $140.000 (sottrarre il debito esistente di $100.000 dall’80% massimo di $240.000)

Quando un HELOC è meglio di un prestito?

Questi prestiti funzionano in modo diverso, e ha senso adattare il vostro prestito alle vostre esigenze:

Per la flessibilità: Un HELOC vi permette di prendere in prestito e rimborsare numerose volte in un periodo di 10 anni. Ottenere denaro è facile come scrivere un assegno o strisciare una carta di pagamento – non c’è bisogno di fare domanda ogni volta che avete bisogno di più fondi. Pagate il saldo quando siete in grado di farlo, e prendete ancora in prestito se necessario.

Per la prevedibilità: Un prestito per l’equità domestica funziona quando si sa esattamente di quanto si ha bisogno e si desidera la prevedibilità quando si tratta di rimborso. I vostri pagamenti mensili non aumenteranno se i tassi aumentano, e non dovete preoccuparvi che il vostro prestatore congeli la vostra linea di credito o tagli il vostro limite di credito.

Per minimizzare gli interessi: Con gli HELOC, pagate gli interessi solo se prendete in prestito del denaro. Potete aprire una linea di credito e decidere di non usarla se volete.

Consolidare il debito? Consolidare i prestiti come le carte di credito e i prestiti auto può essere rischioso quando si usa l’home equity. Dando in garanzia la vostra casa, potete trasformare i prestiti non garantiti in debiti garantiti. Ma un prestito per la casa può convertire i debiti ad alto tasso d’interesse in un basso tasso fisso. Il risparmio risultante può essere significativo, ma assicuratevi di non tornare in debito. Se siete suscettibili a questo, il prestito di home equity è un’opzione più sicura di un HELOC.